北美最大建材经销商HD Supply路演
(i美股讯)日前HD Supply进行了IPO之前的路演，路演PPT公布公司将于6月24日当周上市。本次路演PPT主要介绍了四个方面的内容，包括公司概述、投资亮点、增长战略和财务亮点。
HD Supply是北美最大的建筑、工业与维护用品批发销售商。此前曾是家得宝(NYSE：HD)旗下子公司，2007年贝恩资本、凯雷集团与Clayton, Dubilier Rice联手收购了HD Supply，各持有后者大约28%的股份，家得宝仍控制着其12.4%的股份。
日前该公司提交IPO申请，发行5320万股股票，发行价区间为每股22-25美元，最高融资额达到13.3亿美元。美银美林、巴克莱、摩根大通与瑞士信贷将担任此次IPO的主承销商。该公司计划将此次IPO的收益用于偿还债务，以及一般经营目的。
下面是路演PPT全文以及中文注解：
第一部分：公司概览
--2012年营收80亿美元；调整后的EBITDA(息税折旧摊销前利润)6.83亿美元，占营收比8.5%；
--在美国的建筑、工业与维护用品批发销售商行业居第一；
--丰富的产品供应，与客户和供应商良好关系：超过100万库存(SKU)，服务于50万个客户；
--覆盖美国46个州和加拿大9个省，超过630个分销点；
--运营模式是将经销点和分支机构结合起来；
--具有行业经验的人才。
投资亮点：
--在大规模且碎片化的市场占据领先地位(目前市场规模预期1100亿美元，HD supply总市场份额为7%)；
--MRO(维护、修理和操作业务)业务持续增长；
--管理层变动：金融危机后业绩大幅下滑，管理层变动，建立规模基础，且盈利超过市场平均水平；
--投资带来的高增长和高回报。
人才：行业经验丰富；团队合作；相互信任的团队关系。